Nesta sexta-feira (2), a companhia de logística rodoviária JSL (JSLG3), pertencente à Simpar (SIMH3), realizou um pedido para uma possível combinação de negócios com a Tegma (TGMA3).
Em suma, a proposta sugere a fusão entre as duas empresas de logística, que resultaria na criação de uma nova companhia, com receita bruta avaliada em R$ 6,1 bilhões.
Proposta da JSL
De acordo com o documento enviado pela JSL, o planejamento funcionaria com uma parcela paga de R$ 989 milhões. Além disso, os acionistas da Tegma receberiam 49 milhões de novas ações, dessa forma, 15% da JSL pertenceria à Tegma.
Para acontecer a fusão entre as companhias, é necessário a aprovação do Conselho de Administração de Defesa Econômica (CADE) e dos acionistas da Tegma.
Fusão entre JSL e Tegma
Com a união delas, a JSL teria um crescimento na receita bruta de 86% e um aumento de R$2,8 bilhões. Já a Tegma, teria R$6,1 bilhões de receita bruta.
A Simpar prevê que com distribuição dos custos fixos e cross-selling com grande oferta aos acionistas da Tegma, pode haver possíveis ganhos de sinergia. Com efeito, um possível acesso ao mercado capital e aumento do free float (percentual de ações que circulam na Bolsa de Valores).
“O acordo entre as duas empresas contribuirá para o acesso ao mercado de capitais pela companhia combinada, sustentando a agenda de crescimento orgânico e por aquisições, em linha com o planejamento estratégico da JSL”, destaca em comunicado.
Segundo o documento, cada acionista da Tegma receberia por ação o valor de R$ 15,00, além de 0,74 ativos da Companhia. Por outro lado, o acionista também receberia um pagamento de R$ 989 milhões, em vista que a JSL disponibilizaria mais 49,4 milhões de ações.
Retorno da Tegma
Após a solicitação, a Tegma se manifestou e ponderou com algumas condições. Em síntese, a empresa afirmou que para este acordo acontecer é fundamental que os documentos sejam aprovados pelos Conselhos de Administração das Companhias.
Além disso, a mesma destacou a necessidade de uma assembleia entre os acionistas das duas companhias. Assim como, a aprovação do Conselho Administrativo de Defesa Econômica (Cade).
Ações sobem
Com efeito da proposta, as ações obtiveram uma alta significativa. Dessa forma, os papéis da JSLG3 subiram 11,26%, chegando a R$ 13,24. Enquanto a TGMA3, avançou 16,42%, indo para R$ 26,65. As ações da Simpar, por sua vez, avançaram 3,52%, a R$ 57,71.
