A Portoseg S.A. – Crédito, Financiamento e Investimento (“Portoseg”), controlada da Porto Seguro S.A., assinou, com a Ipiranga Produtos de Petróleo S.A., empresa do Grupo Ultra, contrato para a aquisição, de 50% das ações da ConectCar Soluções de Mobilidade Eletrônica S.A. (“ConectCar”).
• O valor a ser pago é de R$ 165 milhões, sujeito a ajuste até a liquidação final da transação. Vemos a operação como positiva em linha com a estratégia de crescimento da Porto Seguro e a conexão de mobilidade com seus diversos serviços financeiros e foco na atração de clientes.
Seguimos com recomendação de COMPRA e Preço Justo de R$ 65,00/ação, que traz um potencial de alta de 25,0% ante a cotação de R$ 52,01/ação. Nesse preço o valor de mercado da companhia é de R$ 16,8 bilhões a ação PSSA3 registra alta de 10,0% este ano.
Destaques
A ConectCar é uma das principais companhias do mercado no segmento de pagamentos eletrônicos automáticos em pedágios, estacionamentos, drive thrus e outros serviços, por meio de tag. Está presente em 100% das rodovias pedagiadas e em mais de mil estacionamentos por todo o Brasil; como shoppings, aeroportos, hospitais, estádios, universidades, teatros e clubes. A aquisição é uma oportunidade para a Porto Seguro introduzir a tag aos seus mais de 5 milhões de segurados Auto; que passam a ter mais facilidade no uso diário de seus veículos.
A conclusão da operação está sujeita ao cumprimento de condições precedentes usuais, incluindo aprovações pelo Cade e pelo Banco Central do Brasil (BC).
