Conheça os principais riscos financeiros e como fazer para evitar

Todo e qualquer investimento tem riscos, faz parte do negócio e você precisa saber lidar com eles. Nenhuma quantidade de conhecimento é capaz de remover 100% do risco. Visto que, as decisões estão voltadas para o futuro e dificilmente iremos prever a todos os acontecimentos. Porém é importante que você conheça os riscos financeiros e se atente para buscar diminuí-los.

Risco de Mercado

Está ligado às oscilações de preços. Ou seja, a flutuação dos preços dos investimentos que impacta sua rentabilidade (lucro ou prejuízo) final. Portanto envolve todos investimentos e você pode calcular o desempenho de DUAS maneiras:

Diretamente via variação do preço do ativo que você investiu

OU

Comparando com outro indicador de referência.

Normalmente, se compara com algum índice como a variação do CDI, Ibovespa, ou até mesmo a Selic.

Ou seja, você pode dimensionar o quão arriscada é a operação em relação a outro ativo. E mais, durante o investimento, comparar as rentabilidades.

Muitos investimentos, em fundos, por exemplo, buscam acompanhar algum índice ou superá-lo (no jargão de mercado seria: acompanhar ou superar o benchmark).

Para evitar ou diminuir esses riscos a melhor sugestão é diversificar os investimentos. Isto é, conhecer e investir em diferentes modalidades. Assim a reação de cada um deles irá ser diferente, pois estão atrelados a diferentes tipos de risco.

Portanto, faz com que diminua as chances de perda e maximizando as possibilidades de retorno.

Risco de Crédito

Envolve a impossibilidade de se honrar compromissos assumidos, ou seja, de não haver pagamento. Portanto fique atento onde você vai investir! Para deixar mais claro, em todos os casos, o risco está atrelado a capacidade de um investidor receber de volta o dinheiro de uma aplicação.

Exemplo:

  • Aquele que investe em poupança ou CDB corre o risco de o banco quebrar;
  • Quem investe no Tesouro Direto tem o risco de o Governo quebrar;
  • Aquele que investe em uma debênture corre o risco de a empresa quebrar. 

Aplicações de renda fixa geralmente oferecem mais segurança tanto por não apresentar volatilidade, como por poder contar com a garantia do Fundo Garantidor de Crédito (FGC). Isto é, a garantia ao investidor o ressarcimento de até R$ 250 mil por investidor e por instituição emissora em caso de quebra ou insolvência de banco escolhido.  

Em busca de evitar estes riscos financeiros, fique atento para a qualidade do emissor, portanto, busque informações sobre a instituição que você vai investir para evitar problemas com calote. Diversas instituições oferecem inúmeras e tentadoras alternativas de investimento, o mais importante é que você possa checar sobre o que lhe foi passado antes de qualquer movimento. 

Risco de Liquidez

Liquidez é a facilidade ou dificuldade de converter um ativo em dinheiro sem fazer ele perder seu valor. Quanto mais rápido e fácil isso ocorrer maior liquidez há no investimento, isto é, quanto mais rápido for o resgate sem perda de valor.

Exemplo:

Poupança, tesouro direto normalmente você pode resgatar a qualquer momento (alta liquidez).

Por outro lado, o investimento em um imóvel pode demorar algum tempo para que uma venda ocorra (baixa liquidez).

Alguns produtos com baixa liquidez oferecem bons retornos, assim como, em momentos de crise os investimentos de alta liquidez podem ser melhores. Então para evitar estes riscos financeiros o aconselhável segue a mesma teoria abordada anteriormente, diversificação, destinando uma parte com uma estratégia de longo prazo e outra visando o curto/médio prazo. 

Além desses principais riscos financeiros há também…

Risco Operacional

Como em tudo na vida, por mais cuidado que se tenha, sempre há o risco da falha humana ou fraude em alguma operação financeira. De acordo com a CVM, ressalta-se que o risco operacional também está ligado às falhas provenientes de equipamentos, falhas humanas no controle de custo e gerenciamento de quantias aplicadas ou, até mesmo, a má administração.

A melhor forma de prevenção é a prudência de conhecer bem onde você irá investir, quem é o emissor do ativo.

Risco Legal

De acordo com a CVM este é um risco que pode envolver o não cumprimento das condições pactuadas. Muito se vê através de ofertas de produtos ou serviços que promete rendimentos muito acima de produtos similares no mercado ou de agentes não autorizados a exercer a função.

Para evitar é muito importante investir em aplicações regulamentadas e em instituições reconhecidas e autorizadas pela CVM a captar investimentos.